Вклад покрытия - также известный как маржинальный доход, представляет собой разницу между выручкой от реализации продукции и переменными затратами на ее производство. Это та часть выручки, которая остается для покрытия постоянных затрат и формирования прибыли.
Анализ вклада покрытия производится в программе ФинЭкАнализ в блоке Расчет точки безубыточности с использованием данных аналитического учета.
Вклад покрытия - инструмент, позволяющий финансовому менеджеру глубоко проникнуть в экономику предприятия и принимать обоснованные стратегические решения. Формула расчета:
Вклад покрытия = Выручка - Переменные затраты
Вклад покрытия показывает, насколько эффективно предприятие использует свои ресурсы для генерации дохода.
Рассмотрим пример. Предположим, у нас есть небольшое производство кофе "Московский эспрессо". Компания производит три вида продукции: эспрессо, капучино и латте. Проанализируем их вклад покрытия:
| Показатель |
Эспрессо |
Капучино |
Латте |
| Цена за единицу (руб.) |
100 |
150 |
180 |
| Переменные затраты на единицу (руб.) |
40 |
70 |
90 |
| Вклад покрытия на единицу (руб.) |
60 |
80 |
90 |
| Вклад покрытия (%) |
60% |
53% |
50% |
Анализируя эти данные, мы видим, что хотя латте имеет наибольший абсолютный вклад покрытия, эспрессо лидирует по процентному показателю. Это важная информация для принятия решений о продуктовом портфеле и маркетинговой стратегии.
Вклад покрытия и точка безубыточности
Одно из ключевых применений вклада покрытия - расчет точки безубыточности. Это тот объем продаж, при котором выручка равна сумме постоянных и переменных затрат, то есть прибыль равна нулю.
Предположим, постоянные затраты нашей кофейни составляют 500 000 руб. в месяц. Рассчитаем точку безубыточности для каждого продукта:
| Показатель |
Эспрессо |
Капучино |
Латте |
| Вклад покрытия на единицу (руб.) |
60 |
80 |
90 |
| Точка безубыточности (шт.) |
8333 |
6250 |
5556 |
Эти расчеты показывают, сколько единиц каждого продукта нужно продать, чтобы покрыть постоянные затраты. Это ценная информация для планирования производства и продаж.
Вклад покрытия и операционный рычаг
Вклад покрытия тесно связан с концепцией операционного рычага. Операционный рычаг показывает, как изменение выручки влияет на прибыль. Чем выше доля постоянных затрат в общей структуре затрат, тем сильнее эффект операционного рычага.
Рассчитаем эффект операционного рычага для нашей кофейни, предполагая, что мы продаем в основном капучино:
- Выручка: 1 000 000 руб.
- Переменные затраты: 466 667 руб. (70 руб. * 6667 шт.)
- Вклад покрытия: 533 333 руб.
- Постоянные затраты: 500 000 руб.
- Прибыль: 33 333 руб.
Эффект операционного рычага = Вклад покрытия / Прибыль = 533 333 / 33 333 = 16
Это означает, что при увеличении выручки на 1% прибыль увеличится на 16%. Однако это работает и в обратную сторону: при снижении выручки на 1% прибыль упадет на 16%. Это демонстрирует важность понимания структуры затрат и управления ими.
Вклад покрытия и ценообразование
Вклад покрытия играет ключевую роль в ценообразовании. Рассмотрим ситуацию, когда наша кофейня получает специальный заказ на 1000 чашек капучино по цене 130 руб. за чашку. Стоит ли принимать этот заказ?
- Вклад покрытия на единицу при обычной цене: 150 - 70 = 80 руб.
- Вклад покрытия на единицу при специальной цене: 130 - 70 = 60 руб.
Хотя вклад покрытия снижается, он все еще положительный. Если у нас есть свободные производственные мощности и этот заказ не повлияет на наши регулярные продажи, его стоит принять, так как он принесет дополнительную прибыль.
Вклад покрытия и ассортиментная политика
Анализ вклада покрытия помогает оптимизировать ассортимент продукции. Предположим, мы ограничены в производственных мощностях и можем производить только 10 000 чашек кофе в месяц. Какой продукт следует производить в первую очередь?
| Продукт |
Вклад покрытия на единицу (руб.) |
Приоритет производства |
| Эспрессо |
60 |
3 |
| Капучино |
80 |
2 |
| Латте |
90 |
1 |
В этой ситуации мы должны сначала максимизировать производство латте, затем капучино, и только потом эспрессо. Однако важно учитывать и другие факторы, такие как спрос на рынке и предпочтения клиентов.
Вклад покрытия и анализ чувствительности
Анализ чувствительности позволяет оценить, как изменения различных факторов влияют на вклад покрытия и прибыль. Например, рассмотрим, как изменение цены на капучино влияет на общую прибыль:
| Цена (руб.) |
Вклад покрытия на единицу (руб.) |
Объем продаж (шт.) |
Общий вклад покрытия (руб.) |
Прибыль (руб.) |
| 140 |
70 |
7000 |
490 000 |
-10 000 |
| 150 |
80 |
6667 |
533 360 |
33 360 |
| 160 |
90 |
6250 |
562 500 |
62 500 |
Этот анализ показывает, как небольшие изменения в цене могут существенно повлиять на прибыль. Однако важно помнить, что повышение цены может привести к снижению объема продаж, что также нужно учитывать при принятии решений.
Вклад покрытия в международной практике
В международной практике концепция вклада покрытия (contribution margin) широко используется в управленческом учете и финансовом анализе. Например, в США Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) требует от публичных компаний раскрывать информацию о валовой прибыли, что близко к концепции вклада покрытия.
Международные стандарты финансовой отчетности (МСФО) не требуют раскрытия информации о вкладе покрытия, но многие компании добровольно предоставляют эту информацию в примечаниях к финансовой отчетности, так как она полезна для инвесторов и аналитиков.
Заключение
Вклад покрытия - это инструмент в руках финансового менеджера. Он позволяет глубоко анализировать экономику предприятия, принимать обоснованные решения о ценообразовании, ассортименте продукции и стратегии развития. Однако важно помнить, что вклад покрытия - это лишь один из многих показателей, и его всегда следует рассматривать в контексте общей финансовой картины предприятия.
Синонимы
Вклад на покрытие постоянных затрат и прибыли, маржинальная прибыль
Попробуйте программу ФинЭкАнализ для финансового анализа организации по данным бухгалтерской отчетности, доступной через ИНН
Еще найдено про вклад покрытия
- CVP-анализ как инструмент принятия управленческих решений Q 4 Где ВКЛ покр - вклад на покрытие ПР марж - маржинальная прибыль ПР реализ - прибыль от реализации Q
- Анализ финансовой отчетности Практический анализ на основе бухгалтерской финансовой отчетности Изменение Оценка достаточности вклада на покрытие раоходов тыс руб СM FC - SC - AMO - IL 15186
- Роль центров маржинального дохода в финансовой структуре университета Получение данных о вкладе на покрытие различных подразделений вуза позволит корпоративному центру сравнивать их между собой с позиций
- Эффект операционного рычага в системе маржинального анализа В эти показатели входят валовая маржа прибыль от реализации постоянные затраты вклад сумма покрытия выручка от реализации переменные затраты сила воздействия операционного рычага выручка от реализации
- Инструментарий управления финансами - Business Toolkits - книга Анализ структуры затрат классификация затрат распределение накладных расходов по видам продукции методы калькулирования себестоимости продукции классификация издержек в зависимости от изменения объемов производства расчет точки безубыточности для одного продукта вклад на покрытие запас финансовой прочности операционный рычаг подходы к учету издержек управленческий аспект управленческая
- Формирование производственной программы машиностроительного предприятия на основе операционного анализа В рамках данного метода процедура разнесения косвенных затрат по продуктам не используется а учитываются только прямые затраты на производство или закупку продукта так называемая неполная себестоимость затем рассчитывается разница между выручкой и прямыми затратами вклад на покрытие и суммой таких вкладов по продуктам покрываются все косвенные затраты 3 Преимущества
- Маржинальный анализ Furniture используется для покрытия переменных затрат и образования маржинального дохода который в свою очередь вносит вклад в покрытие постоянных затрат и формирование прибыли Этот коэффициент - важным инструмент для анализа
- Сущность и методика расчета валовой и маржинальной прибыли Еще большее значение в процессе анализа финансовых результатов имеет маржинальная прибыль маржинальный доход маржа покрытия сумма покрытия вклад - разность между выручкой от реализации продукции товаров и услуг и переменными затратами
- Маржинальная прибыль Маржинальная прибыль показывает вклад каждого проданного товара в покрытие постоянных издержек и формирование общей прибыли Это важный инструмент ... Таким образом общая маржинальная прибыль компании за месяц составляет 200 000 руб что позволяет покрыть постоянные затраты и достичь точки безубыточности Таблица расчета маржинальной прибыли Показатель Значение Цена продажи
- Вторичный дефицит Brexit и бюджет ЕС Одним из факторов который способствовал Brexit был вопрос о вкладе Великобритании в бюджет ЕС Многие британцы считали что их страна слишком много платит в ... ЕС который затем используется для покрытия дефицита других стран Это стало одной из причин роста евроскептицизма и в конечном итоге
- Особенности российского рынка облигаций с ипотечным покрытием ИЦБ Можно сделать вывод что доля финансовых ресурсов в ипотечном кредитовании привлекаемых через эмиссию облигаций с ипотечным покрытием является незначительной Таким образом основным источником финансирования ипотеки в России всё ещё остаются средства ... России всё ещё остаются средства привлекаемые во вклады По данным Балкаровой И.А более 90% выдачи ипотечных кредитов в России фондируется за счет
- Инвестиционные качества сберегательных сертификатов В России обсуждается возможность увеличения страхового покрытия по безотзывным сертификатам до 2.8 млн руб что вдвое превышает стандартную сумму страхования вкладов
- Дефицит бюджета Заимствования для покрытия дефицита увеличивают государственный долг что может привести к долговой нагрузке на будущие поколения В ... Они включают в себя широкий спектр направлений каждое из которых вносит свой вклад в потенциальный дефицит бюджета Пенсионное обеспечение Здравоохранение Образование Социальная защита населения Поддержка семей с
- Теоретические аспекты кругооборота денежного капитала И Фишера Однако признавая заметный вклад И Фишера в развитие количественной теории денег все же следует отметить что понятие скорости ... Банк России понимая под сущностью категории товарное покрытие обеспечение эмиссионных денег золотовалютными активами 9 Получается что эмиссионные деньги обеспечиваются деньгами а не
- Анализ финансового состояния должника Значение коэффициента отрицательное что говорит о том что собственных средств предприятия не хватает даже на покрытие внеоборотных активов Исходя из значений коэффициентов текущей ликвидности и обеспеченности собственными средствами на 01.01.2024 ... Принимаемые к расчету активы включают все активы организации за исключением дебиторской задолженности учредителей участников акционеров собственников членов по взносам вкладам в уставный капитал уставный фонд паевой фонд складочный капитал по оплате акций Принимаемые к
- Анализ арбитражного управляющего Невозможно дать объективную оценку о достаточности недостаточности принадлежащего имущества должника для покрытия судебных расходов расходов на выплату вознаграждения арбитражному управляющем в виду отсутствия на момент проведения ... Принимаемые к расчету активы включают все активы организации за исключением дебиторской задолженности учредителей участников акционеров собственников членов по взносам вкладам в уставный капитал уставный фонд паевой фонд складочный капитал по оплате акций Принимаемые к
- Эмитент облигации РФ может эмитировать государственные облигации для покрытия дефицита бюджета Процесс эмиссии облигаций Выпуск облигаций - это сложный процесс состоящий из нескольких ... Инвесторам следует помнить что облигации не застрахованы государством в отличие от банковских вкладов Существует риск дефолта эмитента Для снижения рисков в мировой практике используются Обеспечение облигаций залог
- Факторы залогового обеспечения для управления рисками банков региональный аспект В то же время возможность покрытия повышенных рисков за счёт маржи банка либо премии за риск для данного сегмента банковской ... Горелая Н.В Система страхования вкладов и ее влияние на риски принимаемые российскими банками Деньги и кредит 2015 № 5
- Объект капитального строительства Товары и др и кредиту счета 80 Вклады товарищей На счете 75 субсчет 2 Расчеты по выплате доходов отражаются расчеты по распределению ... Нераспределенная прибыль непокрытый убыток и кредиту счета 75 субсчет 2 Выплата начисленных сумм доходов отражается по дебету
- Депозитные и сберегательные сертификаты экономические преимущества и проблемы использования Факторы говорящие о целесообразности установления по сертификатам более низких ставок в сравнении с вкладами состоят в следующем При выпуске сертификатов у банков возникают дополнительные расходы каких нет по вкладам Расходы связаны с изготовлением бланков сертификатов так как сертификат документарная ценная бумага Соответственно если ... При выпуске сертификатов у банков возникают дополнительные расходы каких нет по вкладам Расходы связаны с изготовлением бланков сертификатов так как сертификат документарная ценная бумага Соответственно если ресурс должен иметь равную стоимость для банка то дополнительные расходы по сертификатам могут быть покрыты за счет определенного снижения процента доходов по ним В то же время как инструмент